Белл придбав mts за 3,9 млрд доларів угоди

BCE Inc., материнська компанія третього за величиною бездротового оператора Канади Bell Mobility, оголосила про угоду на придбання послуг Manitoba Telecom Services, відомих більшості манітобанців як MTS, за $ 3, 9 млрд. CAD. Угода включає 3, 1 мільярда доларів у складі та 800 доларів за існуючим боргом МТС.

Угода відбувається після того, як MTS намагалася знайти покупця для свого волоконно-волоконного бізнесу Allstream, після того як уряд спочатку заблокував продаж холдинговій компанії, що належить єгипетському телекомунікаційному магнату, Naguib Sawiris ще в 2013 році. MTS врешті продала Allstream американській фірмі, Зайо за 465 мільйонів доларів у січні.

Тепер МТС, так звана регіональна мережа бездротового зв'язку в Манітобі, що має мільйон клієнтів, має намір позбавити себе інших своїх телекомунікаційних активів. Його відділ бездротового зв’язку, домашнього Інтернету та телебачення об'єднається з Беллом, а BCE сформує свою нову штаб-квартиру Західної Канади у Вінніпезі, утримуючи 6900 працівників у провінції.

Більше того, компанія заявляє, що інвестує 1 мільярд доларів протягом наступних п'яти років, щоб принести в провінцію швидкість бездротового зв’язку LTE-Advanced, а також розширити доступ до LTE та оптоволоконну мережу додому.

Угода підлягає затвердженню судом у Манітобі та регуляторному затвердженню CRTC та Бюро конкуренції перед тим, як пройти. У МТС передбачено застереження про заборону, яке оцінюється в 120 мільйонів доларів, якщо компанія вирішить розірвати угоду на придбання пропозиції з іншою компанією.

У рамках угоди Белл також планує позбавити третину бездротових абонентів МТС на Телус, а також третину дилерів МТС у провінції. Якщо це буде затверджено, придбання має бути завершено до кінця 2016 року.

Прес-реліз:

BCE оголошує про згоду на придбання телекомунікаційних послуг Манітоби (MTS)

MONTRÉAL та WINNIPEG, 2 травня 2016 р. / CNW Telbec / - BCE Inc. (Белл) (TSX: BCE) (NYSE: BCE) сьогодні оголосив, що придбає всі випущені та випущені звичайні акції Manitoba Telecom Services Inc. (MTS) (TSX: MBT) за трансакцією, яка оцінюється приблизно в 3, 9 мільярда доларів.

"Вітаючи MTS до групи компаній Bell, відкриваються нові можливості для безпрецедентних інвестицій у широкосмугову комунікацію, інновацій та зростання для міських та сільських районів Манітоби. Белл із задоволенням став частиною чітких можливостей зростання в Манітобі, і ми плануємо сприяти новим комунікаціям інфраструктура та технології, які надають найсвіжіші послуги бездротового зв’язку, Інтернет, телебачення та ЗМІ мешканцям та бізнесу по всій провінції ", - сказав Джордж Коуп, президент та генеральний директор BCE та Bell Canada. "Белл і МТС мають спільну спадщину сервісу та інновацій, яка охоплює більше століття. Ми маємо честь приєднатися до команди МТС у цій всеканадській транзакції, щоб забезпечити переваги нових інвестицій в інфраструктуру, розвитку технологій та найкращого широкосмугового зв'язку. комунікації з манітобанами ".

Белл планує інвестувати капітал у розмірі 1 мільярда доларів протягом 5 років після завершення транзакції, щоб розширити свої широкосмугові мережі та послуги по всій Манітобі, включаючи:

• Доступність Інтернету Gigabit Fibe, що забезпечує швидкість Інтернету в середньому до 20 разів швидше, ніж ті, які зараз пропонуються клієнтам MTS, протягом 12 місяців після завершення транзакції.
• впровадження Fibe TV, інноваційного широкосмугового телебачення.
• прискорене розширення нагородної бездротової мережі компанії LTE по всій провінції, із середньою швидкістю передачі даних удвічі швидшою, ніж ті, що зараз доступні клієнтам MTS.
• інтеграція Центру обробки даних Вінніпегу в МТС з існуючою національною мережею з 27 центрів обміну даними та хмарними обчисленнями, найбільшою в Канаді, та найширшою мережею мережі широкосмугового волокна в країні.

"Ця трансакція визнає внутрішню цінність МТС і надасть негайну та змістовну цінність для акціонерів МТС, одночасно пропонуючи сильні вигоди клієнтам і співробітникам МТС, а також провінції Манітоба", - сказав Джей Форбс, президент і генеральний директор МТС. "Ми дуже пишаємось тим, що зробила команда МТС. Тепер, завдяки національному масштабу та прихильності компанії до широкосмугових інвестицій, Bell MTS буде дуже позитивною для прискорення інноваційних послуг, підтримки клієнтів та інвестицій громади на користь манітобанців" ніколи раніше."

Комбіновані операції компанії "Манітоба" будуть відомі як Bell MTS завдяки визнанню потужної присутності бренду, яку побудувала команда МТС у провінції. Вінніпег стає штатним штатом Західної Канади для Белла, а за рахунок 2700 працівників МТС західна команда зростає до 6900 людей.

Телевізійна, радіо- та цифрова платформа Bell Media надалі надаватиме можливість місцевим артистам та розважаючим разом із постійною підтримкою реактивних бойовиків "Вінніпег" та "Вініпег Блю" у національній спортивній мережі ТСН та ТСН Радіо 1290 Вінніпег. До активів Bell Media в Манітобі також належать CTV Winnipeg, Virgin 103.1 та BOB FM 99.9 у столиці та BOB FM 96.1 та The Farm 101.1 у Брендоні.

Bell MTS продовжить спонсорство та інвестиції громади в Манітобі, включаючи спільну прихильність до United Way та програм для студентів та нових дипломів, та розпочне нову ініціативу Bell Let Talk, що підтримуватиме корінні громади в Манітобі, під головуванням якої будуть Клара Х'юз, Белл Давайте поговоримо з національним речником і легендарним канадським олімпійцем, який народився і виріс у Вінніпезі.

Деталі угоди

"Завдяки негайному збільшенню вільних грошових потоків та значній операційній синергії та економії податків, транзакція повністю підтримує стратегію лідерства широкосмугового лідерства Bell та нашу мету зростання дивідендів. Збалансована структура фінансування транзакцій підтримує наш міцний балансовий баланс інвестицій та значну фінансову гнучкість", - сказав він. Глен Леблан, виконавчий віце-президент та головний фінансовий директор BCE та Bell Canada. "Белл має доведений досвід у виконанні аналогічних транзакцій та успішному інтегруванні їх у наші національні операції, як у Bell Aliant в Атлантичній Канаді".

Операція буде завершена шляхом плану домовленостей, згідно з яким BCE придбає всі випущені та непогашені звичайні акції МТС за 40 доларів за акцію, які будуть виплачуватися комбінацією акцій BCE та грошових коштів.

Акціонери МТС зможуть отримати 40 доларів готівкою або 0, 6756 загальної акції BCE за кожну загальну акцію МТС за умови промоції, що сукупний внесок виплачуватиметься 45% готівкою та 55% загальними акціями BCE. Розмір акцій базується на середньозваженій середньозваженій ціні за 20 днів BCE в розмірі 59, 21 долара.

Створюючи значну негайну та довгострокову цінність для акціонерів МТС, транзакційна вартість MTS становить приблизно 10, 1 x 2016E EBITDA, виходячи з останніх оцінок консенсусу аналітиків, і 8, 2x, включаючи заощадження податків та операційні синергії. Це становить 23, 2% премії до середньозваженої ціни акцій на TSX за 20-денний період, що закінчується 29 квітня 2016 року. Ціна пропозиції представляє 40% премії до ціни закриття MTS в розмірі 28, 59 дол. 20 листопада 2015 року. робочий день до повідомлення про продаж підрозділу бізнес-комунікацій Allstream.

Як частина угоди, МТС не задекларує жодних подальших дивідендів за своїми загальними акціями після майбутнього дивіденду в другому кварталі 2016 року, який, як очікується, буде оголошено в травні та виплачено в липні. Оподатковані канадські акціонери, які отримують акції BCE як винагороду за транзакцією, як правило, мають право на перекидання для відстрочки канадського оподаткування капіталом.

BCE фінансуватиме грошову складову трансакції з доступних джерел ліквідності та випустить приблизно 28 мільйонів простих акцій на частку власного капіталу угоди, яка пропонує акціонерам MTS доступ до потенціалу зростання дивідендів BCE. Дивіденд BCE збільшився в 12 разів, що становить сукупне зростання на 87%, починаючи з четвертого кварталу 2008 року, і в даний час приносить привабливий 4, 6% дохідність. Після завершення транзакції акціонерам МТС належить приблизно 3% загального капіталу проформа BCE.

Рада директорів МТС схвалила угоду та рекомендує акціонерам МТС проголосувати за неї. TD Securities, Barclays та CIBC World Markets, фінансові консультанти Ради директорів МТС, надали висновок про те, що станом на дату висновку та з урахуванням зазначених у ньому припущень та обмежень розгляд пропонується отримати акціонерам МТС справедлива з фінансової точки зору.

Угода між BCE та MTS передбачає пакт про непросимість з боку MTS та право на користь BCE відповідати будь-якій переважній пропозиції. Якщо BCE не скористається своїм правом на збіг, BCE отримає плату за розірвання у розмірі 120 мільйонів доларів у випадку, якщо угода буде розірвана внаслідок вищої пропозиції.

Очікується, що завершиться наприкінці 2016 року або на початку 2017 року, транзакція буде здійснена шляхом плану домовленостей і підлягає звичним умовам закриття, включаючи суд, акціонерів, регуляторні затвердження та інші умови, викладені в угоді про угоду, копію який доступний у профілі SEDAR MTS на сайті Sedar.com. Плата за зворотний розрив у розмірі 120 мільйонів доларів BCE повинна сплачувати МТС, якщо транзакція не закриється за певних обставин.

Протягом наступних тижнів буде підготовлено проксі-циркуляр та надісланий акціонерам МТС, який надасть важливу інформацію про транзакцію. Очікується, що акціонери МТС проголосують за угоду наприкінці червня.

Телефонування з фінансовими аналітиками Конференц-дзвінок для фінансових аналітиків відбудеться в понеділок, 2 травня о 8:30 за східним часом. Щоб взяти участь, будь ласка, наберіть 416-340-2216 або безкоштовний номер 1-866-223-7781 перед початком дзвінка. Повтор буде доступний протягом одного тижня, набравши номер 905-694-9451 або 1-800-408-3053, пароль 5493892.

Пряма трансляція конференції буде доступна на веб-сайтах BCE.ca та MTS. Mp3-файл буде доступний для завантаження пізніше сьогодні.

Застереження щодо перспективних тверджень Деякі заяви, зроблені в цьому випуску новин, - це прогнозні заяви, включаючи, але не обмежуючись ними, заяви, що стосуються запропонованого придбання BCE Inc. ("BCE") всіх випущених і непогашених простих акцій компанії Manitoba Telecom Services Inc. ("МТС"), очікувані терміни, вплив та джерела фінансування запропонованої транзакції, певні стратегічні, операційні та фінансові вигоди, що очікуються в результаті запропонованої транзакції, розгортання нашої мережі та плани капітальних інвестицій, BCE мета зростання дивідендів, наш прогноз бізнесу, цілі, плани та стратегічні пріоритети та інші заяви, які не є історичними фактами. Висловлювання, що дивляться вперед, зазвичай ідентифікуються словами припущення, мета, вказівки, мета, прогноз, проект, стратегія, ціль та інші подібні вирази або майбутні або умовні дієслова, такі як мета, передбачити, вірити, могли, очікувати, мати намір, може, планувати, шукати, слід, прагнути і волю. Усі такі прогнозні заяви складаються відповідно до положень "безпечної гавані" чинного законодавства щодо цінних паперів Канади та Закону про реформування приватних цінних паперів США 1995 року.

Прогнозні заяви за своєю суттю підлягають властивим ризикам та невизначеностям і ґрунтуються на декількох припущеннях, як загальних, так і конкретних, які породжують можливість того, що фактичні результати чи події можуть суттєво відрізнятися від наших очікувань, виражених або маються на увазі такими прогнозними заявами. Як результат, ми не можемо гарантувати, що будь-яка перспективна заява здійсниться, і ми застережемо вас від покладання на будь-яку з цих перспективних тверджень. Прогнозні заяви, що містяться в цьому випуску новин, описують наші очікування на дату цього випуску новин і, відповідно, можуть змінюватися після такої дати. За винятком випадків, які можуть вимагати канадські закони про цінні папери, ми не беремо на себе жодного зобов’язання оновлювати чи переглядати будь-які прогнозні заяви, що містяться в цьому випуску новин, будь то внаслідок нової інформації, майбутніх подій чи іншого. У цьому документі наводяться прогнозні висловлювання з метою надання інформації про запропоновану транзакцію, про яку було сказано вище, та її очікуваний вплив. Читачів попереджають, що така інформація може бути невідповідною для інших цілей.

Завершення та терміни запропонованої транзакції підлягають звичним умовам закриття, правам припинення та іншим ризикам та невизначеностям, включаючи, без обмежень, затвердження судом, акціонерів та регуляторні норми, включаючи затвердження Бюро з питань конкуренції, CRTC, інновацій, науки та економічного розвитку. Канада, а також TSX і NYSE. Відповідно, не може бути впевненості, що запропонована транзакція відбудеться, або що вона відбудеться на умовах та в умовах, або в той час, про які планується в цьому випуску новин. Запропоновану транзакцію можна змінити, реструктурувати або припинити. Також не може бути впевненості, що стратегічні, операційні чи фінансові вигоди, очікувані в результаті запропонованої транзакції, будуть реалізовані.

Для отримання додаткової інформації щодо припущень та ризиків, що лежать в основі певних перспективних тверджень, викладених у цьому випуску новин, що стосуються, зокрема, планів розгортання мережі та інвестиційних планів, будь ласка, зверніться до щорічних MD&A BCE за 2015 рік від 3 березня 2016 року (включено до річного звіту BCE за 2015 рік) та 2016 року, що відбувся в першому кварталі MD&A BCE від 27 квітня 2016 року, поданий BCE до канадських провінційних регуляторних органів з цінних паперів (доступний на сайті Sedar.com) та до Комісії з цінних паперів та бірж США (доступний у SEC.gov). Ці документи також доступні на сайті BCE.ca.

Повідомте американських акціонерів компанії MTS Inc. Операція, що передбачається в цьому випуску новин, стосується цінних паперів канадських компаній і на них поширюватимуться вимоги щодо розкриття інформації Канади, що відрізняються від вимог у Сполучених Штатах. Загальні акції BCE, які будуть випущені відповідно до плану домовленостей, описаного в цьому документі, не будуть зареєстровані відповідно до Закону про цінні папери США 1933 року відповідно до звільнення від вимог реєстрації цього Закону. Фінансова звітність, включена або включена в посилання у Циркулярі, що стосується трансакції, буде підготовлена ​​відповідно до канадських стандартів бухгалтерського обліку і може бути не порівнянна з фінансовою звітністю компаній США.

Про МТС

У компанії MTS ми пишаємось тим, що є провідним постачальником інформаційних та комунікаційних технологій в Манітобі. Ми прагнемо надавати повний набір послуг для манітобанів - Інтернет, бездротовий зв’язок, телевізор, системи обслуговування телефонів та системи безпеки, а також повний набір інформаційних рішень, включаючи уніфіковані хмарні та керовані послуги. Ви можете розраховувати на MTS, щоб полегшити зв’язок вашого світу. Ми з тобою.

Ми живемо там, де працюємо, і активно віддаємось організаціям, що зміцнюють наші громади. Завдяки MTS Future First ми надаємо спонсорські послуги, гранти та стипендії, підтримку цінності в натурі та волонтерські зобов'язання в Манітобі.

Компанія MTS Inc. повністю належить компанії Manitoba Telecom Services Inc. (TSX: MBT). Щоб дізнатися більше про товари та послуги МТС, відвідайте mts.ca. Для отримання інформації про інвесторів відвідайте mts.ca/aboutus.

Про BCE

Найбільша комунікаційна компанія Канади, BCE пропонує комплексний та інноваційний набір послуг широкосмугового бездротового зв'язку, телебачення, Інтернету та ділового зв'язку від Bell Canada та Bell Aliant. Bell Media - це провідна мультимедійна компанія Канади, яка має провідні активи в галузі телебачення, радіо, домашніх та цифрових ЗМІ. Щоб дізнатися більше, відвідайте BCE.ca.

Ініціатива «Bell Let Talk» просуває психічне здоров'я Канади за допомогою національної обізнаності та антистигматичних кампаній, таких як «Bell Let’s Talk Day» та значним Bell фінансуванням громадської допомоги та доступу, досліджень та ініціатив на робочому місці. Щоб дізнатися більше, відвідайте Bell.ca/LetsTalk.